阳阳签证的事情搞定后,凡三没事时,就去万达广场8号楼的办公室坐一会。
6月最后一天下午3点,凡三刚到办公室不久,就听到一个消息,万千商业准备在上交所通过首次公开发行(ipo)或借壳上市。
公司老板汪林表示,批准ipo可能需要两到三年,而借壳上市需要一年多。
与此同时,这家已在香江上市多年的公司,就在前面不远的索菲特酒店召开临时股东大会,审议向香江联交所撤回h股上市的特别决议案,该议案也已获股东大会批准。按照计划,万千商业将于9月20日正式自联交所摘牌。
对于回a的原因,汪林认为,香江资本市场的估值逻辑,无法真正衡量万千的价值。换句话说,汪老板认为,自己公司被低估了,远远不止h股眼下这不到30港元一股的价格。
当时的汪老板,踌躇满志,似乎登陆a股是理所应当的事情,而从港股摘牌,也不算什么事。那语气,颇有些有钱就是任性的样子。
其实,汪老板的心底打算,与大恒集团的徐老板几乎一模一样,都是想回a股上市后,靠着a股高溢价发行,圈到更多的钱,以此降低万千商业集团的资产负债率。
万千商业地产与资本市场的纠葛由来已久。
2005年,香港reits(房地产投资信托基金)上市大门开启,万千通过澳大利亚麦格理银行,将9家商业广场打包到境外发行reits,预计募集资金在10亿美元以上。
当年年底,万千reits招股文件在香港获通过。
但在2006年7月,有关部委发布严格限制境外公司收购内地物业的“171号文件”,万达reits计划被迫搁浅。随后,万千地产又计划去香江红筹上市,但这一渠道随后也无疾而终。
汪林在公开演讲中曾提及此事:“2006年本有机会在香江红筹上市,并找了jp摩根、摩根士丹利等投行。但被麦格理忽悠后,错过了最好的机会。”
随后,万千地产就转而寻求在a股上市。
具体时间表为,2009年12月-2010年2月,完成上市辅导及辅导验收;2010年1月-3月,完成招股说明书等上市申报材料;2010年3月-5月,申报上市材料,通过证监会发行审核;2010年6月,在a股挂牌上市。
但计划没有变化快,虽然2010年受理了申请,但随之而来的楼市调控,使得万千a股上市化为泡影。不得已之下,这家公司只得再度将目光转向香江市场。
2014年12月,万千地产登陆港交所,但上市首日股票就遭遇破发。这让一向讲究颜面的汪老板,心里很不爽。之后,万茜商业地产的股价有半数时间低于发行价。
汪林看在眼里,气在心头:“万千的价值被严重低估。”于是,他再度动了回a股上市的心思,
不过,从香江退市也不是说着玩的,需要拿出真金白银,高溢价回购,否则,香江那些小股民是不答应的,不像内地股市,基本上都是大股东说了算。
这点事,还难不倒汪老板。在这些顶级大咖眼里,凡是能用钱解决的事,都不叫事。
浸淫商界多年的汪林,早已建立了一个庞大的“朋友圈”。与大恒集团的徐老板相比,汪老板的朋友圈也很广,路数也很野。
万千商业在港上市时,就有一众商业大佬曾前来捧场,其中,不少人是圈内闻名的泰山会会员。
不过,香江投资者,似乎不太买这家国内商业地产巨头的账,万千商业上市当天就跌破发行价,让汪老板很没面子,不少ipo捧场的大咖还被套。
当老汪决定从港股退市时,其中的一个考量就是对朋友的回报。
“我做了很多的行业,很多朋友跟着我一起投资,每一单赚着很开心,唯一这一单,跟着我的朋友亏钱了。这是很重要的一点,不能对不起我的朋友和股东。所以我们一定要私有化。”
在私有化中,汪林颇为慷慨。
万千商业的要约收购价为每股h股现金52.80港元,比ipo定价上浮10%,比公告前最后一个交易日的收盘价溢价约44.5%。
为此,汪老板的路数与徐老板如出一辙,那就是成立回购基金,引入战略投资者,承诺今后把数年利润,如不能在a股如期上市,则要每年分红之外,按当时认购价溢价回购。
因此,说去说来,这都是一些顶级商人的资本游戏。
万千商业地产的回购基金,受到很多人别的追捧。与徐老板相比,汪林的段位与万千的名头在圈内更牛逼,因此,万千商业地产在大资金护航中顺利退市。
但h股退市,不过是第一步吗,下一步。回a股上市才是关键。
当时,基于汪老板头顶的光环以及万千商业的影响力,